Capital.- Es todo aquello que se puede contar en dinero y mas adelante genera ingresos.
Ahorro.- Parte del ingreso que no se consume.
v Sistema Financiero Mexicano (SFM):
Es el conjunto de instituciones que se encargan de proporcionar financiamiento profesional a las personas físicas y morales y a las actividades económicas del país.
El Sistema Financiero Mexicano esta formado por el conjunto de Bancos y Organizaciones que se dedican al ejercicio de la Banca y funciones inherentes a estas últimas, también se le llama intermediarios financieros mexicanos.
El Sistema Financiero Mexicano integra al mercado de dinero y al mercado de capital.
El Sistema Financiero Mexicano integra al mercado de dinero y al mercado de capital.
Banco de México:
Secretaria de Hacienda y Crédito Publico(SHCP):
Antecedentes: E 27 de mayo de 1852 se publico un decreto el cual modifico a la organización del ministerio de hacienda y se dividió en 6 secciones la cual se desprendió del crédito publico y hasta 1853 por primera vez se le nombro secretaria de hacienda y crédito publico.
Misión: Disponer, dirigir y controlar la política económica del gobierno federal en materia fiscal, financiera, de gastos ingresos y deuda publica así como estadísticas geografía e información, con el propósito de consolidar un país con crecimiento económico de calidad, equitativo, incluyente y sostenido que fortalezca el bienestar de los mexicanos.
Funciones:
*Proponer al presidente de la republica un plan de desarrollo en materia fiscal, monetaria, divisas y precios, bienes y servicios.
*Proponer al ejecutivo federal un proyecto de iniciativa de leyes o decretos que estén dentro de su alcance o competencia.
*Aprobar los programas financieros de las entidades para estatales del sector incluidas en la ley de ingresos de la federación considerando fuentes, montos y objetivos relacionados.
Subsecretaria de Hacienda y Crédito Publico(SHCP):
Antecedentes: El 23 de mayo de 1977
Funciones:
*Programar, organizar, dirigir y evaluar las actividades de las Unidades Administrativas.
*Recibir en acuerdo a los titulares de las U.A. y resolver asuntos de las mismas.
*Coordinarse entre si y con el Oficial Mayor, Procurador Fiscal de la Federación y el tesorero de la federación para el mejor desempeño de sus facultades.
*formular el anteproyecto de presupuesto de las U.A. adscritas a su responsabilidad.
*Hacer estudio sobre organización de U.A. y proponer medidas que procedan.
*Someter al Secretario los anteproyectos de iniciativas de leyes o decretos en asuntos de las U.A. e internacionales siempre y cuando no necesite la firma del secretario en este último año.
*Participar en foros y eventos nacionales e internacionales que le competen.
*Designar a servidores públicos subalternos para representar a la S.H.C.P. en los comités o grupos de trabajos en entidades paraestatales, órganos desconcentrados y fideicomisos.
*Coordinar y vigilar las actividades de capacitación personal.
Comisión Nacional Bancaria y de Valores (CNBV):
Misión: Atender las necesidades de información de los funcionarios y empleados de la comisión con recursos propios de la biblioteca o de otras unidades de informaciones afines.
Funciones:
*Seleccionar y adquirir material bibliográfico y hemerografico que sea a fin de los objetivos de la comisión.
*Organizar los materiales para su localización.
*Conservar, difundir y facilitar el uso de los materiales.
Comisión Nacional de Seguros y fianzas (CNSF):
Antecedentes: Se publica en el Diario Oficial de la Federación del 3 de enero de 1990. Las funciones de regular los sectores y asegurador y afianzador en términos de las leyes respectivas. El 7 de abril de 1999 que CNSF, es declarado Órgano Desconcentrado de la SHCP sin personalidad jurídica propia, creada mediante decreto.
Misión: Supervisar de manera eficiente, que la operación de los sectores asegurador y afianzador se apegue al marco normativo preservando la solvencia y estabilidad financiera de las instituciones, para garantizar los intereses del publico usuario, así como promover el sano desarrollo de estos sectores con el propósito de extender la cobertura de sus servicios a la mayor parte posible de la población.
Funciones:
*Regula a empresas aseguradoras y afianzadoras en el mercado nacional.
*Proveer información confiable a los mercados y al publico en general permite el análisis de estas instituciones.
*Información sobre pensiones.
Comisión Nacional de Sistema de Ahorro para el Retiro(CNSAR):
Misión: Protege los ahorros para el retiro de los trabajadores, desarrollando un entorno de competencia que permita el ejercicio informado de sus derechos, para que obtengan pensiones dignas.
Funciones:
*Expedir las disposiciones de carácter general a las que hablan de sujetarse los participantes en los sistemas de ahorro, en cuanto a su constitución, organización y funcionamiento.
*Administrar y operar la base de datos nacional del AFORE.
*Rendir un informe semestral al Congreso de la Unión sobre la situación que guardan los sistemas de ahorro.
*Dar a conocer la opinión publica sobre reportes comisiones, Nº. de afiliados, estado de situación financiera y rentabilidad de las sociedades de inversión, en forma trimestral.
Sociedades de Ahorro:
Misión: Lograr que la población ahorre y confié en las sociedades de ahorro para dejar en sus manos su dinero.
Funciones:
*Asesora a las sociedades de ahorro para brindar un mejor servicio a la población.
*Mostrar el camino a seguir para un mejor uso de recursos.
*Promueve la cultura del ahorro.
*Coordinar los apoyos para fortalecer el sector de ahorro y crédito popular (SACP).
*Hacer cumplir la ley de ahorro y crédito popular.
Casas de Cambio:
Misión: Compra, venta y cambio de divisas, billetes, piezas metálicas extranjeras o nacionales, y piezas de plata (onzas trío)
Funciones:
*Compra y venta de billetes así como piezas acuñadas y metales comunes, con curso legal en el país de emisión.
*Compra y venta de cheques de viajero denominados en moneda extranjera.
*Compra y venta de piezas metálicas acuñadas en forma de moneda.
*Compra en firme o cobranza de documentos a la vista denominados y pagaderos en moneda extranjera, a cargo de entidades financieras, sin límite por documento. Asimismo podrán celebrar tales operaciones con giros, ordenes de pago, y otros documentos a la vista denominados y pagaderos en moneda extranjera.
*Venta de documentos a la vista denominados y pagaderos en moneda extranjera que dichas Casas de Cambio expidan a cargo de instituciones de crédito del país, sucursales y agencias en el exterior de estas ultimas, o bancos del exterior.
*Compra y venta de divisas mediante transferencias de fondos sobre cuentas bancarias.
Mercado de Valores:
Misión: Permitir el proceso de emisión, colocación, distribución e intermediación de los valores negociables emitidos a medio y largo plazo.
Funciones:
*Impulsar el crecimiento y desarrollo de los países.
*Permite a las empresas allegarse a recursos para la realización de nuevos proyectos.
*Amplia las opciones de inversión disponibles para el publico en general.
*Apoyan a la compra-venta de valores existentes.
Casas de Bolsa:
Misión: Institución privada que actúa en el mercado de capitales, y opera por una concesión del Gobierno Federal. Su finalidad principal es la de auxiliar a la bolsa de valores en la compra y venta de diversos tipos de títulos mercantiles tales como bonos, valores, acciones. Las casas de bolsas son los únicos intermediarios facultados para llevar acabo operaciones de compra y veta de valores cotizados en la bolsa.
Funciones:
*Ser intermediarios (facilitar el contacto).
*Asesorar a los clientes.
Bolsa Mexicana de Valores:
Misión: Provee la tecnología, los sistemas y las reglas de autorregulación bajo los cuales funciona el mercado de valores mexicano, principalmente en lo relativo a la inscripción, negociación y registro de acciones, certificados de participación, títulos de deuda y títulos opcionales. La infraestructura y servicios que presta la BMV permite que las transacciones que se realizan diariamente con esos valores se lleven acabo con Casas de Bolsa, confluyan en un mercado organizado y en un ambiente de operación altamente competitivo.
Funciones:
*Establecer los locales, instalaciones y mecanismos que faciliten las relaciones y operaciones entre la oferta y la demanda de valores, títulos de crédito y demás documentos inscritos en el Registro Nacional de Valores (RNV), así como prestar los servicios necesarios para la realización de los procesos de emisión, colocación en intercambio de los referidos valores.
*Proporcionar, mantener a disposición del publico y hacer publicaciones sobre la información relativa a los valores inscritos en la BMV y los listados en el Sistema Internacional de Cotizaciones de la propia Bolsa, sobre sus emisores y sobre las operaciones que en ella se realicen..
*Establecer las medidas necesarias para que las operaciones que se realicen en la BMV por las casa de bolsa, se sujeten a las disposiciones que les sean aplicables.
*Expedir normas que establezcan estándares y esquemas operativos y de conducta que promuevan prácticas justas y equitativas en el mercado de valores, así como vigilar su observancia e imponer medidas disciplinarias y correctivas por su incumplimiento, obligatorias para las casas de bolsa y emisoras con valores inscritos en la BMV.
Administradora de Fondos para el Retiro (AFORE):
Misión: Son entidades financieras que se dedican a administrar las cuentas individuales y a canalizar los recursos de las subcuentas que las integran en los términos de la ley del SAR así como administrar SIEFORES.
Funciones:
*Retiro Cesantía en Edad Avanzada y Vejez
*Cuota social
*Vivencia
*Aportaciones voluntarias
Sociedades de inversiones de Fondos para el Retiro (SIEFORE):
Misión: Proteger los ahorros para el retiro de los trabajadores, desarrollando un entorno de competencia que permita el ejercicio informando de sus derechos, para que obtengan pensiones dignas.
Funciones:
*supervisa que los recursos de las trabajadores reinviertan de acuerdo a los parámetros y limites establecidos.
*Se asegura de que brinden la información requerida para los trabajadores.
*Vigila que se resguarden debidamente los recursos de los trabajadores.
*Los trabajadores podrán obtener mejores rendimientos para sus ahorros y con muy poco riesgo.
Instituciones de Finanzas:
Misión: Grupo financiero comprometido con México, con el mejor capital humano, y creado para cuidar y hacer crecer de la manera mas eficaz el patrimonio de nuestros clientes y socios.
Funciones: sus actividades son esencialmente 5 y se denominan ramos:
*FINANZAS GUARDIANA INBURSA, S.A
*GRUPO FINANCIERO INBURSA
Instituciones de Seguros:
Misión: Son empresas que a cambio de un pago, conocido como prima, se responsabilizan de pagar al beneficiario una suma de dinero limitada o reparar el daño que sufra la persona o la cosa asegurada ante la ocurrencia del siniestro previsto cuando cumpla ciertos requisitos indicados en un documento llamado póliza.
Funciones:
*Instituciones de seguros de vida
*Instituciones de seguros de daños
*Instituciones de seguros especializadas en salud.
*Instituciones de seguros especialidades en pensiones.
*Instituciones de seguros especialidades para operar exclusivamente el reaseguro.
*Registro general de Fondos de aseguramiento Agropecuario
Ø Bolsa Mexicana de Valores: Es el mercado en el que se reúnen compradores y vendedores de acciones.
Tipos de Acciones:
1. Preferentes: Respaldan la inversión inicial y garantizan al tenedor la recuperación al menos de la inversión inicial.
2. Ordinarios: Aquellas que las empresas ponen a disposición de las personas ajenas a ellas, sin embargo no garantizan recuperar la inversión inicial.
Todas las Casas de Bolsa autorizadas en México, por la Comisión Nacional Bancaria y de Valores (CNBV), participan en sociedad (es decir, son aquellas accionistas de la BMV) para conformar esta institución.
La participación de los inversionistas institucionales es significantemente mayor a la de las personas físicas, por lo que cualquier cambio que lleven acabo los primeros afecta de forma importante al mercado, sobre todo si son inversionistas extranjeros.
Inversión Extranjera Directa = I.E.D.
¿Quiénes Participan en el Mercado Nacional?
R= Personas Físicas y Personas Morales.
Personas Morales:
— Inversionistas Institucionales (aseguradoras, bancos, afianzadoras, instituciones hipotecarias y financieras).
— Fondos de Inversión.
— Otras Personas Morales (cajas de ahorro, fondo de inversiones, de jubilaciones y fideicomisos).
Historia de la Bolsa Mexicana de Valores.
Su origen se remota en 1850 cuando el auge minero provoco que comenzara a negociarse las primeras empresas pertenecientes a este gremio.
Debido a 1880 a 1900 se realizaban intercambio de acciones en la vía pública, principalmente en la calle de plateros (hoy madero), (en el centro histórico) mientras que en otros puntos de la ciudad se negociaban a puerta cerrada.
Fue hasta 1908 que se inaugura la Bolsa de Valores de México (BVM) en el callejón de la calle 5 de Mayo. Doce años después se mudo a la calle de Uruguay #68. No obstante fue hasta 1933 cuando realmente inicio la actividad bursátil en el país, al promulgarse la Ley Reglamentaria de la Bolsa de Valores de México, supervisada por la Comisión Nacional de Valores, hoy Comisión Nacional Bancaria y de Valores.
En 1975 con la entrada en vigor de la Ley del Mercado de Valores, la bolsa cambio de nombre a Bolsa Mexicana de Valores (BMV) tal como se conoce hoy día.
En 1991, fue cuando inicia operaciones en la avenida Reforma.
Agregados Monetarios.
En la economía hay un registro de la cantidad de ahorro que hay en el país. Este se mide con 4 M’s, conocidos como agregados monetarios que lo agrupa de acuerdo a su disponibilidad y lugar de residencia del ahorrador / inversionista.
Los agregados monetarios son al país lo que es a una persona el registro que lleva de su ahorro, tanto el dinero que tiene en el bolsillo como en la cuenta de cheques, inversiones en instrumentos financieros y las inversiones en AFORES.
§ Los tipos de agregados son:
M1.- Son los billetes monedas en poder del publico mas fondo de cheques y depósitos en cuenta corriente con interés.
M2.- Es el ahorro financiero del sector privado residente n el país, influye SIEFORES.
M3.- Es el ahorro financiero interno de los no residentes.
M4.- Es la totalidad del ahorro financiero del sector privado incluye depósitos de residentes y no residentes, en agencias bancarias mexicanas en el exterior.